top of page
  • smitabholane

म्युच्युअल फंड (Mutual Fund)


या ब्लॉग मध्ये आपण म्युच्युअल फंड बद्दल माहिती घेणार आहोत.

आपण पाहणार आहोत....


म्युच्युअल फंड हे एक आर्थिक गुंतवणूक आहे जे स्टॉक, बॉण्ड्स, मनी मार्केट इन्स्ट्रुमेंट्स आणि इतर मालमत्ता यासारख्या सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक करण्यासाठी भागधारकांकडून मालमत्ता गोळा करते. म्युच्युअल फंड हे व्यावसायिक मनी व्यवस्थापकांद्वारे चालवले जातात, जे फंडाच्या मालमत्तेचे वाटप करतात आणि फंडाच्या गुंतवणूकदारांसाठी भांडवली नफा किंवा उत्पन्न मिळवण्याचा प्रयत्न करतात.


म्युच्युअल फंड कसे काम करते?

म्युच्युअल फंड लहान किंवा वैयक्तिक गुंतवणूकदारांना इक्विटी, बाँड्स आणि इतर सिक्युरिटीजच्या व्यावसायिकरित्या व्यवस्थापित पोर्टफोलिओमध्ये प्रवेश देतात. प्रत्येक भागधारक, म्हणून निधीच्या नफा किंवा तोट्यामध्ये प्रमाणानुसार भाग घेतो. म्युच्युअल फंड मोठ्या प्रमाणात सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक करतात आणि कार्यक्षमतेचा मागोवा सामान्यतः फंडाच्या एकूण मार्केट कॅपमधील बदल म्हणून घेतला जातो.

बहुतेक म्युच्युअल फंड हे फिडेलिटी इन्व्हेस्टमेंट्स, व्हॅन्गार्ड, टी. मोठ्या गुंतवणूक कंपन्या जसे की रो प्राइस आणि ओपेनहायमर समभाग आहेत. म्युच्युअल फंडामध्ये फंड व्यवस्थापक असतो, ज्याला काहीवेळा त्याचे गुंतवणूक सल्लागार म्हणतात, जो म्युच्युअल फंड भागधारकांच्या सर्वोत्तम हितासाठी कायदेशीररित्या काम करण्यास बांधील असतो.


म्युच्युअल फंडाची किंमत कशी असते?

म्युच्युअल फंडाचे मूल्य ते गुंतवणूक करत असलेल्या सिक्युरिटीजच्या कामगिरीवर अवलंबून असते. म्युच्युअल फंडाचे युनिट किंवा शेअर खरेदी करताना, गुंतवणूकदार त्याच्या पोर्टफोलिओच्या कामगिरीचा एक भाग किंवा अधिक तंतोतंत पोर्टफोलिओच्या मूल्यावर खरेदी करत असतो. म्युच्युअल फंड शेअर्समधील गुंतवणूक स्टॉक शेअर्समधील गुंतवणुकीपेक्षा वेगळी असते. स्टॉकच्या विपरीत, म्युच्युअल फंड शेअर्स त्यांच्या धारकांना कोणतेही मतदान अधिकार देत नाहीत. म्युच्युअल फंडाचा हिस्सा अनेक वेगवेगळ्या स्टॉक्स किंवा इतर सिक्युरिटीजमधील गुंतवणुकीचे प्रतिनिधित्व करतो.

म्युच्युअल फंड शेअरची किंमत प्रति शेअर निव्वळ मालमत्ता मूल्य (एनएव्ही) म्हणून ओळखली जाते, कधीकधी NAVPS म्हणून व्यक्त केली जाते. फंडाची एनएव्ही पोर्टफोलिओमधील सिक्युरिटीजच्या एकूण मूल्याला थकबाकी असलेल्या समभागांच्या एकूण रकमेने भागून काढली जाते. सर्व भागधारक, संस्थात्मक गुंतवणूकदार आणि कंपनी अधिकारी किंवा आतल्या व्यक्तींकडे असलेले समभाग हे थकबाकीदार आहेत.


म्युच्युअल फंडाचे प्रकार

गुंतवणुकीसाठी अनेक प्रकारचे म्युच्युअल फंड उपलब्ध आहेत, जरी बहुतेक म्युच्युअल फंड हे चार मुख्य श्रेणींमध्ये येतात ज्यात स्टॉक फंड, मनी मार्केट फंड, बाँड फंड आणि टार्गेट-डेट फंड यांचा समावेश होतो.

1. स्टॉक फंड

2. बाँड फंड

3. इंडेक्स फंड

4. संतुलित निधी

5. मनी मार्केट फंड

6. उत्पन्न निधी

7. आंतरराष्ट्रीय/जागतिक निधी

8. विशेष निधी


1. स्टॉक फंड (Stock Fund)

नावाप्रमाणेच, हा फंड मुख्यतः इक्विटी किंवा स्टॉक्समध्ये गुंतवणूक करतो. या गटामध्ये विविध उपवर्ग आहेत. काही इक्विटी फंडांना ते ज्या कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक करतात त्यांच्या आकारानुसार नावे दिली जातात: स्मॉल-, मिड- किंवा लार्ज-कॅप. इतरांना त्यांच्या गुंतवणूकीच्या दृष्टिकोनानुसार नावे दिली जातात: आक्रमक वाढ, उत्पन्न-केंद्रित, मूल्य आणि इतर. इक्विटी फंड देशांतर्गत (यू.एस.) स्टॉक्स किंवा परदेशी इक्विटीमध्ये गुंतवणूक करतात की नाही यानुसार वर्गीकरण केले जाते

कंपन्यांचा आकार, त्यांची मार्केट कॅप आणि गुंतवलेल्या समभागांच्या वाढीच्या शक्यता या दोन्हीच्या आधारे फंडांचे वर्गीकरण केले जाऊ शकते. व्हॅल्यू फंड हा शब्द अशा गुंतवणुकीच्या शैलीला सूचित करतो जो उच्च-गुणवत्तेच्या, कमी-वाढीच्या कंपन्यांचा शोध घेतो ज्या बाजाराच्या पसंतीस उतरत नाहीत.


2. बाँड फंड (Bond Fund)

किमान परतावा देणारा म्युच्युअल फंड हा निश्चित उत्पन्न श्रेणीचा भाग आहे. एक निश्चित-उत्पन्न म्युच्युअल फंड अशा गुंतवणुकीवर लक्ष केंद्रित करतो जे परताव्याचा निश्चित दर देतात, जसे की सरकारी रोखे, कॉर्पोरेट बाँड्स किंवा इतर कर्ज साधने. फंड पोर्टफोलिओ व्याज उत्पन्न करते, जे भागधारकांना दिले जाते

कधीकधी बाँड फंड म्हणून संबोधले जाते, हे फंड बहुतेक वेळा सक्रियपणे व्यवस्थापित केले जातात आणि नफ्यावर विकण्यासाठी तुलनेने कमी मूल्य नसलेले बॉण्ड खरेदी करण्याचा प्रयत्न करतात. हे म्युच्युअल फंड जास्त परतावा देण्याची शक्यता असते आणि बाँड फंड जोखीमशिवाय नसतात.


3. इंडेक्स फंड (Index Fund)

S&P 500 किंवा Dow Jones Industrial Average (DJIA) सारख्या प्रमुख बाजार निर्देशांकाशी सुसंगत असलेल्या समभागांमध्ये इंडेक्स फंड गुंतवणूक करतात. या रणनीतीसाठी विश्लेषक आणि सल्लागारांकडून कमी संशोधन आवश्यक आहे, त्यामुळे भागधारकांना कमी खर्च केला जातो आणि हे फंड बहुधा खर्च-संवेदनशील गुंतवणूकदारांना लक्षात घेऊन तयार केले जातात.


4. संतुलित निधी (Balanced Fund)

बॅलन्स्ड फंड मालमत्ता वर्गाच्या संकरीत गुंतवणूक करतात, मग ते स्टॉक, बॉण्ड्स, मनी मार्केट इन्स्ट्रुमेंट्स किंवा पर्यायी गुंतवणूक असोत. मालमत्ता वाटप निधी म्हणून ओळखल्या जाणार्‍या या फंडाचे उद्दिष्ट मालमत्ता वर्गातील एक्सपोजरचा धोका कमी करणे हा आहे.

काही फंड निश्चित केलेल्या विशिष्ट वाटप धोरणासह परिभाषित केले जातात, त्यामुळे गुंतवणूकदाराला विविध मालमत्ता वर्गांमध्ये अंदाज लावता येऊ शकतो. इतर फंड विविध गुंतवणूकदारांच्या उद्दिष्टांची पूर्तता करण्यासाठी डायनॅमिक ऍलोकेशन टक्केवारीसाठी धोरण अवलंबतात. यामध्ये बाजारातील परिस्थिती, व्यवसाय चक्रातील बदल किंवा गुंतवणूकदाराच्या स्वतःच्या जीवनातील बदलत्या टप्प्यांना प्रतिसाद देणे समाविष्ट असू शकते.


5. मनी मार्केट फंड (Money Market Fund)

मनी मार्केटमध्ये सुरक्षित, जोखीममुक्त, अल्प-मुदतीची कर्ज साधने, बहुतेक सरकारी ट्रेझरी बिले असतात. गुंतवणूकदाराला भरीव परतावा मिळणार नाही, परंतु मुद्दलाची हमी आहे. नमुनेदार परतावा हा नियमित चेकिंग किंवा बचत खात्यात कमावलेल्या रकमेपेक्षा थोडा जास्त असतो आणि सरासरी जमा प्रमाणपत्र (CD) पेक्षा थोडा कमी असतो.


6. उत्पन्न निधी (Income Fund)

इन्कम फंडांना त्यांच्या उद्देशासाठी नाव दिले आहे: स्थिर आधारावर चालू उत्पन्न प्रदान करण्यासाठी. हे फंड प्रामुख्याने सरकारी आणि उच्च-गुणवत्तेच्या कॉर्पोरेट कर्जामध्ये गुंतवणूक करतात, व्याज प्रवाह प्रदान करण्यासाठी हे रोखे परिपक्वता होईपर्यंत धारण करतात. फंड होल्डिंगची प्रशंसा होत असली तरी, या फंडांचे प्राथमिक उद्दिष्ट गुंतवणूकदारांना स्थिर रोख प्रवाह प्रदान करणे आहे. यामुळे, या फंडांच्या प्रेक्षकांमध्ये पुराणमतवादी गुंतवणूकदार आणि सेवानिवृत्त लोक असतात.


7. आंतरराष्ट्रीय/जागतिक निधी (International Fund)

आंतरराष्ट्रीय फंड, किंवा परदेशी निधी, गुंतवणूकदाराच्या देशाबाहेर असलेल्या मालमत्तेतच गुंतवणूक करतो. ग्लोबल फंड मात्र जगभरात कुठेही गुंतवणूक करू शकतात. त्यांची अस्थिरता बहुधा अद्वितीय देशाच्या अर्थव्यवस्थेवर आणि राजकीय जोखमींवर अवलंबून असते. तथापि, हे फंड वैविध्य वाढवून सु-संतुलित पोर्टफोलिओचा भाग असू शकतात, कारण परदेशातील परतावा घरातील परताव्याशी असंबंधित असू शकतो.


8. विशेष निधी (Specialty Fund)

सेक्टर फंड हे आर्थिक, तंत्रज्ञान किंवा आरोग्यसेवा यासारख्या अर्थव्यवस्थेच्या विशिष्ट क्षेत्रांसाठी लक्ष्यित धोरण निधी आहेत. सेक्टर फंड अत्यंत अस्थिर असू शकतात कारण दिलेल्या क्षेत्रातील स्टॉक्स एकमेकांशी अत्यंत परस्परसंबंधित असतात.

प्रादेशिक निधीमुळे जगाच्या विशिष्ट भौगोलिक क्षेत्रावर लक्ष केंद्रित करणे सोपे होते. याचा अर्थ एका व्यापक प्रदेशावर किंवा वैयक्तिक देशावर लक्ष केंद्रित करणे असा होऊ शकतो.


म्युच्युअल फंड गुंतवणुकीचे फायदे:-

Photo by maitree rimthong: https://www.pexels.com/photo/person-putting-coin-in-a-piggy-bank-1602726/


म्युच्युअल फंडांमध्ये गुंतवलेल्या नियोक्ता-प्रायोजित सेवानिवृत्ती योजनांमध्ये मोठ्या प्रमाणावर पैसा असलेले म्युच्युअल फंड हे किरकोळ गुंतवणूकदारांचे पसंतीचे वाहन आहे याची विविध कारणे आहेत.

1) विविधीकरण (Diversification)

विविधीकरण किंवा जोखीम कमी करण्यासाठी पोर्टफोलि ओमधील गुंतवणूक आणि मालमत्ता यांचे मिश्रण, म्युच्युअल फंडातील गुंतवणुकीचा एक फायदा आहे. वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओमध्ये भिन्न कॅपिटलायझेशन आणि उद्योगांसह सिक्युरिटीज आणि भिन्न परिपक्वता आणि जारीकर्त्यांसह बॉण्ड्स असतात. म्युच्युअल फंड खरेदी केल्याने वैयक्तिक सिक्युरिटीज खरेदी करण्यापेक्षा स्वस्त आणि जलद वैविध्य प्राप्त होऊ शकते.

2) सुलभ प्रवेश (Easy Access)

प्रमुख स्टॉक एक्स्चेंजवर ट्रेडिंग, म्युच्युअल फंड सापेक्ष सहजतेने खरेदी आणि विक्री केले जाऊ शकतात, ज्यामुळे त्यांना अत्यंत तरल गुंतवणूक करता येते. तसेच, जेव्हा काही विशिष्ट प्रकारच्या मालमत्तेचा विचार केला जातो, जसे की विदेशी इक्विटी किंवा विदेशी वस्तू, म्युच्युअल फंड हा बहुधा सर्वात व्यवहार्य मार्ग असतो-खरेतर, काहीवेळा एकमेव मार्ग- वैयक्तिक गुंतवणूकदारांना सहभागी होण्यासाठी.

3) प्रमाणात आर्थिक (Economies of Scale)

म्युच्युअल फंड वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ तयार करण्यासाठी आवश्यक असलेले असंख्य कमिशन शुल्क सोडून मोठ्या प्रमाणावर अर्थव्यवस्था प्रदान करतात. एका वेळी फक्त एकच सिक्युरिटी खरेदी केल्याने मोठे व्यवहार शुल्क आकारले जाते. म्युच्युअल फंडांचे छोटे संप्रदाय गुंतवणूकदारांना डॉलर-खर्चाच्या सरासरीचा फायदा घेऊ देतात.

4) व्यावसायिक व्यवस्थापन (Professional Management)

एक व्यावसायिक गुंतवणूक व्यवस्थापक काळजीपूर्वक संशोधन आणि कुशल व्यापार वापरतो. म्युच्युअल फंड हा लहान गुंतवणूकदारांना गुंतवणुकीसाठी पूर्णवेळ व्यवस्थापक मिळविण्याचा आणि त्यावर देखरेख ठेवण्याचा तुलनेने स्वस्त मार्ग आहे. म्युच्युअल फंडांना कमीत कमी गुंतवणुकीची आवश्यकता असते त्यामुळे हे फंड वैयक्तिक गुंतवणूकदारांना व्यावसायिक मनी व्यवस्थापनाचा अनुभव घेण्याचा आणि लाभ घेण्यासाठी कमी किमतीचा मार्ग देतात.

5) पारदर्शकता (Transparency)

म्युच्युअल फंड हे उद्योग नियमांच्या अधीन असतात जे गुंतवणूकदारांना जबाबदारी आणि निष्पक्षता सुनिश्चित करतात.


निष्कर्ष

म्युच्युअल फंड हे गुंतवणूक साधनांमध्ये सर्वाधिक पसंतीचे पर्यायी मार्ग आहेत प्रतिसादकर्ते, मध्यम उत्पन्न असलेल्या व्यक्तींसाठी, म्युच्युअल फंडात गुंतवणूक केल्यास जास्त व्याज मिळते आणि म्युच्युअल फंड गुंतवणुकीच्या परिपक्वता कालावधीच्या शेवटी चांगली मुद्दल रक्कम ही मिळते. त्यानुसार,म्युच्युअल फंड सुरक्षित आहेत, शून्य जोखमीसह, एक ऑप्टिमाइझ ऑफर करणारे मध्यस्थ महत्त्वाचे तथ्य कमाईवर परतावा आणि गुंतवणूकदारांच्या हिताचे संरक्षण हा त्याचा हेतु आहे.

म्युच्युअल फंड मध्ये इन्व्हेस्ट करताना ग्राहकांनी त्याचे फायदे आणि तोटे लक्षात घेऊन पुढील इन्व्हेस्टमेंट केली पाहिजे.


डिस्क्लेमर: या ब्लॉग पोस्टमध्ये दिलेली माहिती केवळ सामान्य माहितीसाठी आहे आणि कायदेशीर, आर्थिक किंवा व्यावसायिक सल्ला म्हणून समजू नये. व्यावसायिक सल्ला किंवा मार्गदर्शनाला पर्याय म्हणून वाचकांनी या ब्लॉग पोस्टमध्ये सादर केलेल्या माहितीवर अवलंबून राहू नये. आम्ही या ब्लॉग पोस्टमध्ये प्रदान केलेल्या माहितीची परिपूर्णता, विश्वासार्हता आणि अचूकतेबद्दल कोणतीही हमी देत नाही. या ब्लॉग पोस्टमध्ये सादर केलेल्या माहितीवर वाचक जी काही कृती करतो, ती स्वतःच्या जोखमीवर असते. या ब्लॉग पोस्टच्या वापरासंदर्भात आम्ही कोणत्याही नुकसानीस आणि नुकसानीस जबाबदार राहणार नाही.


41 views0 comments

Recent Posts

See All

प्रकल्प कर्जे (PROJECT LOAN)

या ब्लॉग मध्ये आपण प्रकल्प कर्जे (PROJECT LOAN) बद्दल माहिती घेणार आहोत. आपण पाहणार आहोत.... प्रकल्प कर्ज पात्रता प्रोजेक्ट फायनान्स (प्रकल्प वित्तपुरवठा) म्हणजे काय? प्रकल्प वित्तपुरवठा मुख्य वैशिष्

गट आरोग्य विमा - (GROUP MEDICLAIM INSURANCE)

ग्रुप मेडिक्लेम इन्शुरन्स हा आरोग्य विमा योजनेचा एक प्रकार आहे ज्याचा वापर व्यक्तींच्या (50 किंवा त्याहन अधिक) गटाला कव्हर करण्यासाठी असतो

bottom of page